Bisnis.com, JAKARTA — Danantara Investment Management (DIM), sukses menerbitkan obligasi global perdana senilai US$1,5 miliar dengan kelebihan permintaan (oversubscribed) hingga lebih dari tiga kali lipat.

Manajemen Danantara mengungkapkan antusiasme investor tercermin dari nilai pemesanan maksimal yang tembus kisaran US$4,6 miliar. Minat itu datang dari investor institusi Amerika Serikat, Eropa, Timur Tengah, Afrika, dan Asia.

Penerbitan surat utang valuta asing (valas) ini dieksekusi di tengah kondisi ekonomi global yang menantang, tingginya ketidakpastian geopolitik, serta tren kenaikan imbal hasil obligasi pemerintah Amerika Serikat (US Treasury).

“Keberhasilan ini menunjukkan bahwa Danantara Indonesia dipandang memiliki fundamental, tata kelola, dan prospek jangka panjang yang kuat, sehingga tetap menjadi tujuan investasi bagi investor global bereputasi tinggi,” tulis manajemen Danantara Indonesia dalam keterangan resminya, Jumat (12/6/2026).

Manajemen pun optimistis tingginya kepercayaan dari pasar internasional dapat memperkuat keyakinan investor domestik maupun masyarakat luas terhadap kekuatan kerangka institusional Danantara Indonesia ke depan.

Sebelumnya, lembaga pemeringkat global Moody's Ratings menyematkan peringkat kredit Baa2 kepada DIM. Sejalan dengan prospek utang Pemerintah Indonesia, Moody's juga menetapkan outlook negatif untuk DIM.

Dalam laporannya, Moody's menilai peringkat DIM setara dengan sovereign rating Indonesia. Hal ini mencerminkan kuatnya keterkaitan kedua pihak, baik dari sisi kepemilikan, tata kelola, maupun potensi dukungan keuangan.

Vice President dan Senior Analyst Moody's Ratings, Rachel Chua, menjelaskan peringkat Baa2 disokong oleh posisi DIM dalam pengelolaan investasi negara.

“Peringkat Baa2 dengan outlook negatif untuk DIM selaras dengan peringkat sovereign pemerintah Indonesia. Penilaian ini ditopang hubungan kredit yang kuat, struktur kepemilikan, serta ekspektasi dukungan luar biasa pemerintah yang tepat waktu,” tulis Rachel beberapa waktu lalu.

Selain peringkat korporasi, Moody's memberikan peringkat sementara (P)Baa2 untuk program surat utang jangka menengah global (MTN) yang dibentuk DIM, serta peringkat Baa2 untuk obligasi senior tanpa jaminan yang akan diterbitkan.

Moody's mengategorikan DIM sebagai Government Related Issuer (GRI) karena kedekatannya dengan pemerintah. Mengingat perusahaan masih berada pada tahap awal pengembangan dan belum memiliki rekam jejak operasional mandiri, Moody's belum memberikan Baseline Credit Assessment (BCA).

Sebagaimana diketahui, DIM dibentuk berdasarkan UU No. 16/2025 dan dimiliki sepenuhnya oleh BPI Danantara untuk mengoptimalkan aset serta investasi BUMN. Hubungan kepemilikan tersebut dinilai sangat kuat karena setiap perubahan struktur hukum memerlukan amandemen undang-undang

Bisnis.com, JAKARTA — PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. (BMRI) membuktikan ketangguhan strategi pendanaannya di kancah global dengan menjadi emiten pertama dari Asia Tenggara yang berhasil mengakses kembali pasar obligasi internasional pascaeskalasi ketegangan geopolitik di Timur Tengah pada akhir Februari 2026.
Perseroan menerbitkan surat utang global senilai US$750 juta bertenor 5 tahun dengan kupon 5,25% pada 31 Maret 2026. Penerbitan ini mencatatkan kelebihan permintaan hingga 3,3 kali lipat yang memberikan sinyal kuat bahwa investor internasional menaruh kepercayaan tinggi terhadap fundamental keuangan bank pelat merah terbesar di Tanah Air tersebut.
Keberhasilan ini tidak lepas dari kejelian tim treasury Bank Mandiri dalam membaca kondisi pasar. Di tengah tekanan yang melanda sesi perdagangan Amerika Serikat, perseroan secara sadar menahan eksekusi dan menunggu momentum yang lebih kondusif pada pembukaan pasar Asia. Bank Mandiri kemudian menerapkan strategi intraday execution guna membatasi eksposur risiko pasar sekaligus menangkap momentum positif secara presisi.
Pendekatan pruden tersebut terbukti tepat sasaran. Respons pasar terhadap penawaran ini sangat positif, ditopang oleh rekam jejak perseroan sebagai penerbit aktif di pasar internasional serta hubungan yang solid dengan basis investor global.
Direktur Treasury & International Banking Bank Mandiri Ari Rizaldi mengatakan pencapaian ini menegaskan fondasi bisnis BMRI yang kokoh untuk mendorong akselerasi pertumbuhan di tengah dinamika pasar global yang penuh tantangan.
"Hasil transaksi ini menunjukkan investor internasional tetap memiliki keyakinan terhadap fundamental Indonesia dan Bank Mandiri di tengah kondisi ekonomi makro serta dinamika geopolitik global yang menantang," ujar Ari dalam keterangan resmi dikutip, Rabu (8/4/2026).
Ari menambahkan, dana yang diperoleh dari penerbitan ini akan dialokasikan untuk keperluan korporasi secara umum guna menopang ekspansi bisnis perseroan ke depan.
Surat utang tersebut meraih peringkat BBB dari S&P Global Ratings dan Fitch Ratings, serta dicatatkan di Singapore Exchange. Dari sisi distribusi, komposisi investor menunjukkan diversifikasi yang sehat: fund manager dan asset manager mendominasi dengan porsi 85%, diikuti perbankan 8%, lembaga pemerintah dan sovereign wealth fund 3%, perusahaan asuransi 3%, serta private bank 1%.
Secara geografis, investor dari kawasan Asia menyerap 69% dari total penerbitan, disusul Eropa, Timur Tengah, dan Afrika (EMEA) sebesar 26%, serta investor Amerika Serikat offshore 5%. Sebaran ini mempertegas daya tarik Bank Mandiri di mata investor lintas benua.
Diversifikasi tersebut menjadi bukti nyata keunggulan berkelanjutan yang dibangun perseroan melalui disiplin strategi pendanaan dan pengelolaan fundamental yang konsisten. Langkah Bank Mandiri tampil sebagai first mover di pasar obligasi Asia Tenggara pascagejolak geopolitik juga memperkuat posisinya sebagai acuan bagi emiten regional lainnya.
Transaksi ini didukung oleh DBS Bank Ltd., HSBC, J.P. Morgan, Mandiri Sekuritas, dan Standard Chartered Bank yang bertindak sebagai Joint Bookrunners dan Joint Lead Managers.

Keterlibatan Mandiri Sekuritas sebagai salah satu pengelola transaksi sekaligus menunjukkan kapabilitas grup usaha Bank Mandiri dalam mendukung kebutuhan pendanaan strategis perseroan secara terintegrasi. (*)

Bisnis.com,JAKARTA — PT Bank Mandiri (Persero) Tbk. (BMRI) melaporkan penerbitan surat utang global senilai US$750 juta atau setara Rp12,75 triliun (kurs JISDOR Rp17.002) mencatatkan kelebihan permintaan atau oversubscribe sebesar 3,3 kali atau setara Rp38,25 triliun.

Direktur Treasury & International Banking Bank Mandiri Ari Rizaldi menyampaikan tingginya minat investor mencerminkan kepercayaan global terhadap fundamental dan kinerja keuangan Bank Mandiri. Langkah ini turut menegaskan fondasi bisnis yang solid untuk mendorong akselerasi yang bertumbuh di tengah dinamika pasar global.

“Dana yang diperoleh akan digunakan untuk keperluan korporasi secara umum guna mendukung pertumbuhan bisnis,” ujar Ari dalam keterangan resminya, Kamis (2/4/2026).

Adapun perseroan menerbitkan global bond senilai US$750 juta dengan tenor 5 tahun dan tingkat kupon sebesar 5,25% pada 31 Maret 2026.

Penerbitan ini menjadi signifikan lantaran Bank Mandiri merupakan emiten pertama dari Asia Tenggara yang kembali mengakses pasar obligasi internasional setelah meningkatnya ketegangan geopolitik di Timur Tengah pada akhir Februari 2026.

Adapun surat utang ini meraih peringkat BBB dari S&P Global Ratings dan Fitch Ratings, serta dicatatkan di Singapore Exchange.

Tingginya kepercayaan investor tercermin dari distribusi yang terdiversifikasi, dengan alokasi kepada fund manager dan asset manager sebesar 85%, perbankan 8%, lembaga pemerintah dan sovereign wealth funds 3%, perusahaan asuransi 3%, serta private bank 1%.

Berdasarkan wilayah, investor paling banyak berasal dari Asia atau setara 69%, disusul Eropa, Timur Tengah, dan Afrika/EMEA 26%, serta investor Amerika Serikat offshore 5%.

Diversifikasi investor tersebut mempertegas keunggulan berkelanjutan Bank Mandiri dalam menjaga kepercayaan pasar internasional melalui fundamental yang kuat dan strategi pendanaan yang disiplin.

Adapun, transaksi ini didukung oleh DBS Bank Ltd., HSBC, J.P. Morgan, Mandiri Sekuritas, dan Standard Chartered Bank yang bertindak sebagai Joint Bookrunners dan Joint Lead Managers.

Jakarta, CNBC Indonesia - Menteri Keuangan Purbaya Yudhi Sadewa menepis kabar rencana penerbitan Panda Bonds oleh pemerintah Indonesia.

Panda Bonds ialah instrumen utang berdenominasi renminbi yang diterbitkan oleh pihak asing di pasar China daratan. Berbeda dengan Dim Sum Bond yang telah dibterbitkan pada akhir Oktober 2025 yang diterbitkan di Hong Kong.

Purbaya mengaku belum mendengar rencana penerbitan Panda Bonds dari internalnya hingga saat ini. Ia mengaku terkejut dengan kabar yang telah beredar di luar negeri itu.

"Panda Bonds? saya baru dengar malah. Saya belum dengar diterbitkan untuk tahun depan," kata Purbaya di kantornya, Jakarta, Jumat (14/11/2025).

Selain itu, Purbaya menekankan, hingga kini pemerintah belum membutuhkan pasokan mata uang China untuk memenuhi kebutuhan transaksi, karena adanya kerja sama penggunaan mata uang lokal atau local currency transaction (LCT) antar bank sentral kedua negara.

"Itu sampai US$ 30 miliar kalau dengan Indonesia setahu saya untuk mengurangi ketergantungan kita dengan dolar, kalau kita mau," papar Purbaya.

Sebagaimana diketahui, rencana pemerintah untuk menerbitkan Panda Bonds salah satunya terungkap dalam laporan Financial Times berjudul "Indonesia considers issuing 'panda bonds' as China promotes renminbi debt".

Dalam laporannya, Financial Times menyebut Kementerian Keuangan Indonesia masih membahas ketentuan terkait penerbitan utang berdenominasi renminbi tersebut, menurut dua sumber yang mengetahui pembahasan itu.

Minat Indonesia terhadap panda bonds muncul ketika Beijing mendorong penggunaan mata uangnya dalam perdagangan dan pembiayaan internasional untuk memperkuat pengaruh global serta mengurangi ketergantungan pada dolar AS.

Suku bunga China yang rendah menjadikan renminbi pilihan pendanaan yang menarik, seiring upaya pelaku usaha dan investor obligasi untuk mendapatkan pembiayaan yang lebih murah dan melakukan lindung nilai atas memburuknya hubungan antara Beijing dan Washington.

Brasil, Pakistan, dan Slovenia juga telah menyatakan pada awal tahun ini bahwa mereka berencana menerbitkan obligasi serupa.

Panda bonds semakin populer sejak 2023 berkat reformasi regulasi dari Beijing serta biaya pendanaan yang lebih murah. Tahun lalu, penerbitan panda bonds mencapai rekor 195 miliar Renminbi atau Yuan China, setara US$ 27 miliar, meskipun masih merupakan sebagian kecil dari total pasar utang di China.

Perusahaan internasional menerbitkan sebagian besar obligasi tersebut, namun minat dari pemerintah terus meningkat. Penerbitan panda bonds diperkirakan akan tumbuh signifikan dalam beberapa tahun mendatang dan menjadi faktor penting dalam internasionalisasi renminbi, menurut laporan Institute of International Finance awal tahun ini.

Pemerintahan Presiden Prabowo Subianto juga disebut tengah memperluas penggunaan renminbi seiring semakin eratnya hubungan dengan China. Pada Oktober, Jakarta menerbitkan dim sum bonds pertamanya senilai 6 miliar Renminbi. Indonesia berencana menerbitkan lebih banyak dim sum bonds tahun depan, menurut dua sumber tersebut.